Что такое плечо в трейдинге?

Как работает кредитное плечо, что такое маржа

Принцип работы этого инструмента удобнее разбирать на конкретном примере. Стартовые условия:

• Депозит $ 9838,44;
• Кредитное плечо 1:100, торгуем на Форексе, здесь такой леверидж популярен;
• Объем сделки – 1 лот.

Происходит следующее:

• Распоряжаемся суммой в 100 раз большей за счет заемных средств. На счете в момент входа в рынок резервируется залог по сделке. Размер лота для EURUSD составил €100 000 или $112 330 (с учетом курса EURUSD). Залог в 100 раз меньше, в терминале эта величина называется маржа и она равна $1123,30.
• Средства – показывается остаток на счете при фиксации результата сделки в данный момент. Эта величина постоянно меняется.
• Свободная маржа – каким объемом средств трейдер может распоряжаться для заключения сделок. Рассчитывается как разница между средствами и залогом.
• Уровень – отображает загрузку депозита, рассчитывается по формуле:

Level = Средства х 100%/Маржа

Теперь о разных вариантах развития событий. Но сначала введем пару терминов:

• Margin Call – брокер уведомляет клиента о том, что на его депозите проблемы с обеспечением позиции. Задается эта величина в зависимости от условий счета в % от залога. В будущем планируется отдельный пост, что такое маржин колл, в нем об этом явлении поговорим подробнее.
• Stop Out – при достижении этого уровня закрываются все сделки трейдера на счете. Также задается в процентах от размера залога. Обычно находится в пределах 20-30%.

Если график двинулся против нас

Тогда Stop Out составит 30%. Для закрытия позиции нужно, чтобы баланс составил 0,3 х залог = 0,3 х $1123,3 = $336,99. Если этот сценарий реализуется, то брокер не будет в убытке, в этот момент стоимость позиции определяется:

• Залогом – он равен $1123,30;
• Одолженными брокером деньгами – это еще $111 206,70;
• Накопившимся убытком – $9501,45;

В итоге брокер забирает залог, остаток от одолженных денег за вычетом накопившегося убытка и компенсацию потерь за счет депозита трейдера. Выглядит это так:

Компания вернула одолженные деньги и не потеряла ни цента. В реальности возникают дополнительные расходы – на спред, комиссию, swap. Если с последним термином не знакомы, есть статья, что такое своп, рекомендую ее к прочтению.

Если график движется в сторону ТР

В этом случае при фиксации профита происходит ровно то же самое. Брокер забирает только ту часть денег, которую одалживал трейдеру, а остаток, теперь уже со знаком «+» зачисляется на счет. Реализация такого сценария маловероятна, для срабатывания стоп-аута нужно чтобы график прошел не одну сотню пунктов против нас.

Что касается приведенного примера, числа специально выбирали приближенные к реальности, чтобы вы могли повторить такие вычисления для себя. В повседневном трейдинге расчет кредитного плеча выполнять не требуется.

Какое кредитное плечо выбрать?

Для начала давайте рассмотрим пример заключения сделки на форексе без кредитного плеча:

Пример. Трейдер, имея 65 тысяч рублей, покупает на неё 1000 долларов (курс взят условно). Доллар дорожает и уже через день трейдер продаёт эту тысячу долларов обратно за рубли по улучшенному курсу. Допустим, уже по 66 рублей за доллар, то есть итоговая сумма становится 66 тысяч рублей. Чистый доход по такой операции составляет 1000 рублей. Казалось бы, неплохой доход, всё просто и понятно – купил дешевле, продал дороже, по такому принципу функционирует большая часть бизнеса, по крайней мере, связанного с торговлей. В случае, если цена падает до 64 рублей за доллар, после такой сделки будет, соответственно, убыток в 1000 рублей – было 65 000, стало 64 000, ничего сложного.

Теперь рассмотрим ту же самую сделку, но с применением кредитного плеча, например 1:10.

Изначально имеющиеся 65 000 рублей брокер умножит на десять. Это не означает, что теперь нужно торговать полным объёмом на все 650 000, трейдер сам выбирает размер каждой позиции, просто теперь доступный для торговли размер ограничен не 65 тысячами рублей, а 650. Можно задействовать одну тысячу, десять, сто, то есть, любой объём до шестисот пятидесяти тысяч. Теперь вернёмся всё к той же сделке на форекс с покупкой доллара за рубли, но теперь уже задействуем всё кредитное плечо, которое предлагает брокер.

Купив по 65 рублей за доллар 10 000 долларов, трейдер также ждёт, когда он вырастет в цене. После того, как достигнута отметка в 66 рублей за доллар, спекулянт продаёт купленные доллары и имеет следующий результат:

660 000 руб  —  650 000 руб  =  10 000 руб

То есть он заработал десять тысяч рублей на этой сделке и теперь у него есть не 65 000 на балансе, а 75 000. Это ровно в десять раз больше, чем было в предыдущей ситуации, когда торговля велась только “на свои”.

Может показаться, что кредитное плечо брокера – это прекрасная возможность для увеличения заработка практически до бесконечности. Но рассмотрим пример, когда цена пошла не вверх к 66 рублям за доллар, а вниз, к 64. В этом случае будет уже не одна тысяча рублей убытка, как в предыдущем примере. Теперь это уже 10 тысяч рублей убытка. Вот так и функционирует левередж, при разумном подходе это хорошее подспорье и расширение горизонта возможностей, при неправильном – верный путь к сливу депозита.

Можете закрепить свои знания, посмотрев обучающее видео, в котором парень простыми словами рассказывает от том, что такое кредитное плеча, и как им пользоваться.

Логика новичка здесь проста – зачем брать всего в десять раз больше, чем есть, давайте же выжмем максимум из представленных возможностей. Соблазн действительно велик, рассмотрим на более понятном примере с парой евродоллар, которая пользуется наибольшей популярностью среди трейдеров.

Пунктом в большинстве котировок называется 0.0001, то есть одна десятитысячная (исключения – двух- и трёхзначные котировки, например, курсы иены, рубля). Если евродоллар вырос с 1.2001 до 1.2101, то говорят, что он вырос на 100 пунктов. Если проводить покупку без кредитного плеча, то трейдер на таком росте может заработать не очень много, меньше процента от общей суммы. А вот если задействовать всё возможное кредитное плечо в 1:100, то теперь каждый пункт будет стоить 1% от капитала. Таким образом, подобная сделка привела бы к удвоению депозита (100 пунктов = 100% от депозита). Вместе с этим, при ходе цены в обратном направлении на такое же расстояние, незадачливый спекулянт обнулит свой счёт.

Что из себя представляет кредитное плечо?

Представьте, что ваш депозит равен 100$. Вы входите в сделку на 10$, и ваш брокер предоставляет кредитное плечо 1:100. Это означает, что вы можете удерживать позицию до 1000 долларов, потому что на каждый доллар, который вы вложили, ваш брокер предоставит вам 99$, чтобы в итоге получились 100 долларов.

С помощью кредитного плеча трейдер использует средства брокера, чтобы контролировать больший капитал. Кредитное плечо используется на многих торговых рынках, и количество средств, предоставляемых трейдеру, зависит от брокера.

Без сомнения, кредитное плечо на форекс является большим преимуществом для трейдера, однако его следует использовать, понимая такие понятия, как управление рисками и маржа.

Важно помнить, что кредитное плечо не влияет на размер лота. Однако оно влияет на количество лотов, которые вы можете использовать в своей торговле, исходя из размеров своего депозита

Кредитное плечо похоже на подъем очень тяжелого объекта. Некоторые вещи слишком тяжелы для подъема. Но если у вас есть нужный рычаг, тогда это становится возможным. К примеру, если у вас есть кредитное плечо 1:100, вы можете торговать мини-лот (10 000 единиц) всего за 100 единиц базовой валюты.

Кредитное плечо дает вам великолепные возможности, но оно также может вызвать проблемы. Чем больше ваш рычаг, тем большим количество своего капитала вы рискуете.

Давайте посмотрим на двух трейдеров, имеющих один и тот же капитал в 1000$. Трейдер A имеет кредитное плечо 1:400, а трейдер Б имеет кредитное плечо 1:100. Трейдер А может рисковать гораздо большим количеством своих средств за ону сделку по сравнению с трейдером Б.

Трейдер A занимает длинную позицию с плечом 1:400 и покупает 1 микро-лот (1000 единиц). Трейдер Б открывает такую ​​же длинную позицию с плечо 1:100 и также покупает 1 микро-лот.

Поскольку у трейдера Б есть кредитное плечо 1:100, он должен иметь 1/100 или 1% от этой от размера позиции на своем депозите. Таким образом, это означает как минимум 10$, поскольку 10$ составляет 1% от 1000 (1 микро-лот). У трейдера A кредитное плечо 1:400, поэтому требуется, чтобы его торговый счет составлял 1/400 или 0,25% от размера позиции. У трейдера A должно быть не менее 2.5$ на их счете, что составляет 0,25% от 1000 (1 мини-лот).

Кредитное плечо может быть чрезвычайно опасным. Если ваш торговый счет в 1000$ с рычагом 1:400, всего за 100$ у вас есть возможность торговать 4 мини-лотами. Если вы потратите 100$ на одну позицию, вы можете потерять 400$, что составит 40% от вашего торгового счета.

Чтобы контролировать позицию в размере 100 000 долларов, с плечом 1:100, вам понадобится всего 1000 долларов на своем депозите. Теперь вы можете распоряжаться 100 000 долларов, имея 1000 долларов.

Предположим, что ваша сделка принесла вам прибыль, и 100 000 долларов превратились 101 000 долларов. Если бы вы использовали плечо 1:1 и вошли в сделку всей суммой на 100 000 долларов, ваша прибыль была бы совсем небольшой и составила бы 1% (1000$ от 100 000$). Но если бы вы взяли кредитное плечо в размере 1:100 и открыли бы сделку всего с 1000$, ваш доход бы составил 100% (1000$ от 1000$).

Но если бы вы понесли убыток, в первом случае вы бы потеряли всего 1% от своего капитала, а во втором случае лишились бы своего капитала целиком.

Кредитное плечо также зависит от состояния рынка и в особых случаях это может быть изменено Брокером. Например, многие брокеры сократили кредитное плечо при подготовке референдума для Brexit (когда Англия голосовала за то, чтобы остаться или выходить из Европейского Союза).

Ежедневный перерасчет — ключевой фактор

Одна из наиболее важных характеристик LETF — их ежедневная ребалансировка. Давайте рассмотрим вопрос на примере Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bull 2X Shares (NYSE:JNUG).

Базой JNUG является MVIS Global Junior Gold Miners Index (MVGDXJ), и фонд следует за динамикой индекса в пропорциях 1 к 2 или 1 к -2 (в случае его снижения). Дневной перерасчет в сочетании с кредитным плечом придают JNUG определенные характеристики, которые делают его неподходящим вложением для долгосрочных игроков. Вот почему краткосрочные трейдеры используют эти LTEF для направленных сделок в рамках одного торгового дня.

С начала 2020 года золото подорожало примерно на 30%. Существует широкий спектр ETF, базой которых является этот рынок, включая SPDR Gold Shares (NYSE:GLD) и SPDR Gold MiniShares (NYSE:GLDM), которые за год выросли примерно на 31%.

Есть также фонды, которые инвестируют в добывающие компании, такие как VanEck Vectors Gold Miners ETF (NYSE:GDX) и VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (NYSE:GDXJ). В 2020 году они выросли на 45% и 43% соответственно. Индекс MVGDXJ, который и является базой JNUG, за этот период также вырос примерно на 43%.

Тем не менее, стоимость паев JNUG с начала года упала более чем на 80%. Еще один популярный товарный ETF с кредитным плечом в лице Direxion Daily Gold Miners Bull 2X ETF (NYSE:NUGT) в этом году также подешевел более чем на 41%.

Основная причина расхождения LETF и базовых активов — кредитное плечо.

JNUG Weekly Chart

LETF, такие как JNUG, структурированы таким образом, чтобы применять кредитное плечо по результатам каждого торгового дня. Эти фонды должны покупать каждый день в случае роста стоимости базового актива и продавать в периоды падения. В результате в силу вступает кумулятивный эффект, который работает против долгосрочных инвесторов, поскольку длительное направленное движение ведет к большим потерям, определяемых кредитным плечом

Подведем итог

LETF могут быть ценным инвестиционным инструментом

Однако участникам рынка крайне важно осознавать риски долгосрочного удержания паев подобных фондов

В ближайшие недели мы более подробно рассмотрим конкретные ETF, торгующие с кредитным плечом.

Примечание: Активы, рассмотренные в данной статье, могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.

Подмена понятий: кто ВСЕГДА виновен в потере депозита — мани-менеджмент или кредитное плечо?

Убираем подмену понятий: мани-менеджмент и кредитное плечо — РАЗНЫЕ вещи:

1. Кредитное плечо (маржинальная торговля), — это система, позволяющая трейдеру заключать через брокера сделки на рынке на суммы, превышающие его собственный капитал. То есть, иметь возможность открыть сделку на 1 лот (1 пункт рынка = 10 долларов) не только имея 100 тысяч долларов (плечо 1:1), но и 10 тысяч долларов (кредитное плечо 1:10) или 1 тысячу долларов (плечо 1:100):
   • Понятно, что с увеличением кредитного плеча в 100-200 раз во столько же раз увеличивается и сумма заработанных средств, и риски потерь возрастают.
   • Понятно, что только безумец будет торговать 1 лотом при депозите в 1 тысячу долларов, но… есть же лоты 0.1 (т. е. в 10 раз меньше), 0.01 (в 100 раз меньше) и т. д. Зачем? Затем, что крупная прибыль, по словам миллиардера Онассиса, бывает лишь там, где её видят (примечание МФ: через подмену понятий) лишь единицы.
2. Мани-менеджмент — это наука управления потоками капиталов.

Соответственно, кредитное плечо — лишь маленькая (малюсенькая) ЧАСТЬ науки под названием мани-менеджмент. С любым кредитным плечом (1:10 и даже 1:1000) вы никогда не проиграете свой депозит, если чётко будете придерживаться одной из трёх методик ММ, описанных в предыдущей главе этой книги:

1. Мани-менеджмент Билла Вильмса — через поиск 1-й волны нового тренда и короткий «стоп» во много раз меньший, чем плановый профит (кстати, у Джорджа Сороса в «Алхимии финансов» ключевой является та же мысль: хороший трейдер не тот, у кого число прибыльных сделок больше убыточных, а тот, у кого больше прибыль. Соответственно, ищите развороты тренда с коротким стопом).
2. Мани-менеджмент Ларри Уильямса — вы ВСЕГДА рискуете лишь 2 процентами своего капитала, т. е. для проигрыша количество убыточных сделок должно быть в 50 раз больше, чем профитных (надеюсь, здравый смысл сработает даже у новичка, чтобы остановить торговлю после 5-10 убыточных сделок подряд, даже если вы возьмёте только эту ЧАСТЬ мани-менеджмента чемпиона мира по трейдингу без «переворотов» его сделок buy / sell / buy, вы НИКОГДА не проиграете депозит).

   Рис. 2 Тактика разворота

3. Мани-менеджмент MasterForex-V — через «годовой запас хода» валют на рынке форекс или «стоп» по биткоину на нуле. Может биткоин стоить меньше нуля? Не может.

Тогда как может разорить ваш депозит ЛЮБОЕ кредитное плечо, если вы применяете одну из этих трёх методик мани-менеджмента? Никак. Даже если кредитное плечо будет 1:1000 (такое даёт NordFX для криптовалют, 1:100 у Альпари) или 1:100000 (такое пока никто не даёт). Разоряет депозит не кредитное плечо, а ТОЛЬКО нарушение мани-менеджмента, особенно при работе против текущего тренда.

Удивлены? Тогда идём далее, чтобы «пазлы окончательно сложились у вас», а изречение тех, кто считает, что «чем выше кредитное плечо, тем быстрее вы потеряете счёт», вызывало у вас улыбку и вы понимали, как заработать на кредитном плече.

Как это работает

Принципы маржинальной торговли на бирже легче всего рассмотреть на демонстрационном примере. Допустим, что вы внесли на биржу депозит в размере $25. Вы уверены в том, что стоимость Bitcoin пойдет вверх и поэтому хотелось бы заключить сделку на большую сумму. Криптобиржа предлагает вам кредитное плечо 4:1, где 1 — сумма вашего капитала. Таким образом, имея на счету $25 вы можете получить еще $75, и заключить сделку на $100.

В случае, если предположения трейдера были верны, он получит профит с учетом вычета суммы займа ($75 в данном примере) и небольшой комиссии. И поскольку сделка совершалась на сумму в 4 раза превышающую баланс счета, то и профит будет в 4 раза больше, нежели это предполагалось, если бы трейдер поставил на кон все свои деньги.

Если же сделка идет не по плану и трейдер начинает терять деньги, то как только ваш баланс упадет ниже требуемой маржи, биржа ликвидирует ваши активы, чтобы вернуть свои средства, или просто запросит деньги у вас.

Как видите, схема маржинальной торговли довольно проста. Нужно лишь изучить правила биржи по предоставлению кредитного плеча и ознакомиться с основными терминами.

• Левередж (от англ. leverage — рычаг) — соотношение заемного капитала к собственным средствам.
• Маржа — залог, который блокируется на счету у трейдера, при открытии маржинальной сделки.
• Маржин колл (Margin Call — от англ. требование дополнительного обеспечения) — ситуация, когда брокер (биржа) высылает трейдеру уведомление о том, что ему необходимо внести дополнительные средства на счет, иначе его маржинальная сделка будет автоматически ликвидирована.
• Ликвидация — закрытие сделки брокером для предотвращения потери заемных средств.
• Спред — разница между самым дорогим ордером на покупку и самым дешевым на продажу.

Оптимизация эффективного кредитного плеча с использованием критерия Келли

Основная идея оптимизации использования эффективного кредитного плеча обычно заключается в том, чтобы добиться максимального роста вашего торгового счета, не рискуя при этом полной потерей ваших средств.

Слишком много начинающих трейдеров замечали, что баланс на их торговых счетах быстро сокращался до нуля после того, как они взяли на себя больший риск, чем они могли бы разумно себе позволить.

Следование разумным методам управления рисками должно, как правило, помочь трейдеру избежать этой неудачной ситуации

Кроме того, пристальное внимание к эффективному левереджу, как правило, будет очень полезно в этом отношении, поскольку это помогает поддерживать допустимые уровни торгового риска

Некоторые финансовые теоретики обратились к этой важной проблеме риска и управления капиталом. Одним из наиболее известных из них является математик Дж

Л. Келли, который придумал так называемый критерий Келли во время работы в Bell Labs в 1956 году. Его известная формула часто используется трейдерами финансовых рынков, чтобы помочь оптимизировать свои шансы в долгосрочной перспективе.

Те трейдеры, которые хотят использовать концепцию оптимизации кредитного плеча, обычно рассчитывают следующую формулу для своей предполагаемой торговой стратегии:

L = (E-R) / V

Целью этого является вычисление количества L, которое представляет собой оптимальный леверидж, на который вы должны стремиться в своем торговом счете. Эта величина L будет равняться идеальному отношению общего размера позиций на вашем счету к сумме, которую вы в настоящее время внесли на нее, чтобы использовать ее в качестве маржи при использовании оптимального кредитного плеча, как определено Келли.

Термин (E-R) представляет ожидаемую избыточную доходность вашей торговой стратегии. В этом уравнении E – ожидаемая доходность, а R – безрисковая процентная ставка, поэтому разница – это избыточная доходность. Термин V в знаменателе вышеприведенного уравнения относится к ожидаемой статистической дисперсии избыточного дохода вашей стратегии или ее количества (E-R).

В качестве примера рассмотрим стратегию торговли, которую вы протестировали и для которой у вас ожидаемый годовой доход E 35% или 0,35, а годовая безрисковая процентная ставка R составляет 2% или 0,02. Если дисперсия V вашего ожидаемого избыточного дохода (E-R) составляет 0,01, то оптимальное кредитное плечо L для вашего аккаунта, использующего эту стратегию, будет:

L = (0,35-0,02) / (0,01) = 33

Таким образом, этот пример расчета критерия Келли показывает, что вы должны стремиться к идеальному эффективному коэффициенту кредитного плеча 1:33, если вы планируете следовать данной инвестиционной стратегии с использованием заемных средств с указанными выше параметрами.

На практике это будет означать, что розничный трейдер, который вносит 10 000 долларов США на свой торговый счет и намеревается использовать торговую стратегию с вышеуказанным ожидаемым доходом, будет стремиться использовать свой счет до общего размера позиции 330 000$ при использовании выбранной торговой стратегии.

Какое лучше выбрать кредитное плечо

Практически все брокеры предлагают нам использовать заёмные средства. Но, какое лучше выбрать кредитное плечо в той или иной ситуации? Кратко рассмотрим наиболее интересные варианты.

Кредитное плечо 1:1

Торговля без использования кредитного плеча лучше всего подойдёт при работе с криптовалютами и акциями молодых, но динамично развивающихся компаний.

Доходность по этим инструментам и без кредитного плеча может достигать отметки в 100% годовых и выше. При такой высокой доходности, дополнительные риски не будут оправданы.

Кредитное плечо 1:100

Такой уровень плеча, фактически, является наиболее популярным. Лучше всего кредитное плечо 1:100 подойдёт для торговли валютами наиболее финансово развитых стран.

Если Вы планируете торговать евро, долларом, британским фунтом, японской йеной, австралийским или канадским долларом, то плечо 1:100 — отличный вариант.

Отдельно сделаю ремарку о России и Китае. Безусловно, обе страны можно назвать достаточно финансово-развитыми. Не даром, они занимают шестое и первое место по валовому внутреннему продукту (с учётом паритета покупательной способности).

Однако, курс рубля пока ещё слишком зависим от цен на нефть и от политики. А курс юаня — всё ещё жестко регулируется на государственном уровне. Да и не особо активно он торгуется на биржах. А значит, для этих двух валют я бы рекомендовал кредитное плечо 1:10 или меньше.

Кредитное плечо 1:500

Кредитное плечо 1:500 даёт возможность торговать суммой в пятьсот раз больше чем у нас есть. Имея две тысячи мы можем торговать миллионом.

Конечно, это очень заманчиво. Все брокеры это понимают и предлагают такой высокий уровень кредитного плеча своим клиентам

Однако, тут важна осторожность

Высокое кредитное плечо лучше всего использовать только с самыми стабильными финансовыми активами. Как вариант — это могут быть акции крупнейших компаний (типа Microsoft, Apple, возможно Сбербанка).

В целом, столь высокий уровень кредитного плеча могу порекомендовать лишь самым опытным трейдерам, которые привыкли и умеют зарабатывать на спекулятивной торговле.

Вот, наверное, и всё что важно знать пор кредитное плечо. Безусловно, это очень полезная возможность, которая даёт возможность зарабатывать хорошую прибыль

Буду благодарен Вашим вопросам или Вашему мнению про кредитное плечо в комментариях.

Желаю Вам выгодных инвестиций!

Если эта статья Вам понравилась — сделайте доброе дело

Поставьте «сердечко»

Поделитесь в соцсетях

Диапазон кредитного плеча

Разные брокеры предлагают разное кредитное плечо на форексе. Ещё 10 лет назад самым обычным показателем, которое предоставлял практически каждый дилинговый центр, составляло 1:100. Это считалось более, чем достаточным для удовлетворения нужд любого желающего. Но со временем и, наверное, вследствие спроса, средний показатель максимального плеча у компаний стал подниматься, и на данный момент практически все предлагают минимум 1:200, а большинство перешло на 1:500 и даже 1:1000. Конечно, это даёт прекрасные возможности, но риски растут просто непомерно.

Рассмотрим использование на форексе большого кредитного плеча на конкретном примере, с заключением сделки на паре австралийский доллар к американскому с максимальным финансовым рычагом 1:1000.

Покупаю эту пару на сумму, в 1000 раз превышающую депозит, получаем ситуацию, при которой достаточно движения в 10 пунктов, чтобы удвоить депозит. И те же 10 пунктов, чтобы его полностью потерять. Учитывая такой важный показатель, как спред, уже сразу после заключения такой сделки будет образован минус в 10% от депозита, и то, в том случае, если спред составляет всего один пункт, а это далеко не у всех брокеров так. Соответственно, до полного обнуления баланса остаётся уже 9 пунктов от точки входа.

Сейчас обстановка на рынке такова, что за большую часть колебаний в пределах 10-20 пунктов внутри дня ответственны автоматизированные торговые системы, то есть, роботы, программы, советники. В этом так называемом рыночном шуме, слить депозит очень легко, если использовать на максимум такие значения кредитного плеча брокера.

Обычно после таких сливов следуют обвинения своей компании в том, что она специально слила депозит – подрисовала котировки, расширила спред и так далее. Но в нынешний век высокой развитости информационных технологий ни одна крупная компания не позволяет себе такого, ведь всё можно записать и в качестве доказательств представить на любом тематическом ресурсе в интернете, что повлечёт за собой колоссальные имиджевые потери. Поэтому, в 99% случаев эти обвинения необоснованны и такому горе-трейдеру просто нужно найти виновного.

Это лишний раз подчёркивает необходимость понимания того, что происходит на рынке и знаний правил управления капиталом. Достаточно посмотреть на минутный график любого финансового инструмента, чтобы понять – с размером лота шутки плохи, можно как озолотиться, так и обанкротиться.

Минутный график пары австралийский доллар к американскому

Однако, далеко не на все инструменты могут дать слишком большой рычаг. Высокие значения кредитного плеча брокера характерны для самых ликвидных пар на форексе. Так, для рынка акций редко когда брокер даёт больше, чем 1:20. Связано это с тем, что акции имеют свойство быстро менять цену и законтрактованный объём просто не будет вовремя закрыт. А поскольку баланс клиента не может уйти в минус, эти расходы возьмёт на себя компания.

То есть, снижая кредитное плечо на не очень ликвидные группы инструментов, брокер попросту страхуется от собственных убытков. Металлы обычно предлагаются по тем же значениям плеча, что и валютные пары, сырьевые контракты и ходовые индексы занимают промежуточное значение – около 1:25-1:35. Валютные пары, подверженные резким скачкам со снижением ликвидности обычно также имеют ограничение.

Самое маленькое кредитное плечо обычно предлагается для торговли криптовалютой. Оно, как правило, лежит в диапазоне от 1:2 до 1:5. Это также связано с тем, что большая часть монет не может похвастаться такими же торговыми оборотами, как, например, валютный или сырьевой сектора. Поэтому вмиг разбогатеть не получится, а, учитывая общую нестабильность всей индустрии на торгах, возможно, это даже хорошо, что нет возможности заходить большими объёмами. Одна сделка всего одного крупного игрока способна сдвинуть котировки на несколько процентов. При большом кредитном плече это однозначно приводило бы к уходу баланса в минус. А это, как говорилось ранее, идёт вразрез с интересами брокера.

Если по какой-то причине компания предлагает высокое плечо на криптовалюты – повод насторожиться, так как это очень подозрительно и, возможно, сделки не выводятся на рынок, а функционирование происходит внутри самой компании.

Пример торговых условий и кредитного плеча Альпари

Похожие записи:

Nvidia nvflash: скачать, как пользоваться (настройка) Быстрый и реальный заработок в интернете для студентов без вложений Knowledge base Настройка майнинга на nicehash: регистрация, установка, вывод The bitcoin.com company blog Платформы анализа данных: что они умеют и как понять, нужны ли они вашему бизнесу